5月13日(周四)午间最新传闻资讯速递

一、午间政策、消息面最新传闻

    产业资本强悍增持 A股大底已近

　　周三上证指数逼近2600点整数关时，市场出现了一些值得关注的迹象。一是盘面上三大银行股出现了明显的机构买进的迹象，最终力挽狂澜、领涨大盘。其实，从三大银行股的基本面来看，目前市净率才2倍，市盈率更是9倍出头，而据业内估计农行IPO上市，可能会以15倍市盈率发行，很显然极有可能立马破发，这明显不利于新股发行。二是引发本轮下跌的最重要做空力量--地产股，周三在消息面上传来上海将开征房产税的重大利空时，却表现出少有的强势，出现逆势上涨的格局，最大的做空动能已经转为做多，表明市场调整已经到了尾声。

自4月30日以来，在短短6个交易日内，8家公司先后披露了大股东增持股份的公告，周三中金岭南又公告，大股东广晟及其一致行动人深圳广晟目前已开始了对公司的增持计划，5月11日即购入1550万股，单价13.41元/股，合计约2亿元。同时，南通科技公告，5月10日至11日，公司15名高管以自有资金从二级市场购买公司股票共计55.31万股，成交价格在9.70元至10.10元之间。控股股东和高管的增持行为可视为股价大幅低估的信号。历史上看，2008年下半年曾有一波增持潮流，几百家上市公司争先恐后增持公司股份，随后市场迎来了2009年上半年的一波翻倍的上涨行情。而今年1月底，中国建筑、长江电力、海南椰岛等公司也出现了一连串的大股东增持事件，随即股市迎来两个月的稳定期，产业资本的果断出手意味着底部已经越来越近。

    汇金或出手 市场迎来护盘主力军

　　"颓势"绵绵的银行股昨日异军突起,成为护盘的主力。三大行的强势上扬，业内分析可能是中央汇金公司再度出手增持，以提振市场信心。

　　国泰君安银行业分析师伍永刚就认为，从估值来看，目前银行股的定价已经偏低，同时汇金也有资金实力，因此不排除汇金在此时机增持三大行的可能性。从时机上看，汇金也有增持动机。观察汇金之前两次出手的时点，市场均处动荡低迷、三大行的股价一跌再跌之时。如最近的一次出手是去年四季度，当季工行的股价最低为4.83元，最高为5.62元；而本月12日工行的收盘价仅为4.56元。

　　市场分析的汇金增持动机还有一层，即为农行上市作环境准备。分析人士说，目前处在农行积极准备上市的关口，如果市场过于悲观，不利于农行上市筹资。汇金增持三大行，有利于提振市场信心。

二、午间行业、板块类最新传闻

    投资机会源于超跌 家电股反弹在即

　　从估值角度来看，机构认为，家电行业大部分公司估值已经到了低位，但不排除还会在时间上有进一步的盘整。接下来的投资机会则源于超跌。选择受益于农村及乡镇层面消费能力上升的家电公司。房地产销量萎缩对家电市场的影响主要集中在一线城市，农村以及乡镇市场的影响则会弱化很多。同时，2010年中国劳动力过剩局面已经结束，各地纷纷上调最低工资标准，农村以及乡镇层面人群的消费能力上升在今年有较好的收入支撑。基于此，我们将继续二季度的投资思路，建议选择受益于农村及乡镇层面消费能力上升的公司，包括小天鹅、美的电器、青岛海尔、ST科龙。

　　高增长产品将使得相关公司获得较好的定价权。部分小家电产品、变频空调、高效照明电器等在2010年将有较好增长表现，高增长产品将使得相关公司获得较好的定价权，进而获得市场上较高的估值表现和成长预期。推荐：三花股份、苏泊尔、浙江阳光。此外，资产增值、产业结构调整、股东增持等事件对股价均会产生较好支撑，建议关注深康佳、青岛海尔、海信电器。

    军工板块：聚焦资产注入和升级换代

　　从历史走势来看，军工板块一直强于大市。在大盘上涨阶段，军工板块的涨幅显著高于大盘的涨幅；在大盘下跌的过程中，军工板块也表现出了较好的抗跌性。近20年我国国防支出高速增长，带动军事装备费用的增长，从而带动军工行业的大发展。资产重组带来外延式扩张机会。在国防资产证券化的趋势下，军工资产进入上市公司的速度正在加快。近年来10大军工集团整合预期较为明朗的是中航工业集团和兵器工业集团，航天科工集团的整合也已经拉开序幕。

　　武器装备升级换代带来内涵式增长机会。我国武器装备目前新装备比例明显偏低，老旧装备规模还很大。武器装备目前处于技术提升和推陈出新的阶段，武器装备更新和提升需求又给军工行业的军品业务带来了内涵式高速增长的机会。看好产品方向为我国装备需求发展方向的公司如航空动力、哈飞股份、洪都航空等总装；以及关键部件总装业务公司，受益于装备升级的配套业务的公司：中航电子、ST宇航、中航重机、中兵光电、航天电子等；以及有新军品研制的公司：航空动力、哈飞股份、西飞国际、洪都航空、中兵光电等。

　　资产注入仍是关注重点。已经展开资产注入的上市公司中，进展越顺利迅速的公司，以及没有展开的公司中，预期越明确的公司，将成为市场追逐的热点。我们推荐哈飞股份、航空动力、中航重机、中国卫星等。

三、午间私募内部交流最新传闻

据传,上柴股份获上海市财政补助3619万元

据传,锦江之星即将进入锦江股份

据传,三一重工H股发行方案10月启动

据传,天山股份、青松建化：2011年业绩均有超预期可能

据传,昨日来自深圳的某私募基金在跌停板上买入西藏矿业（000762），“这段日子我们一直在空仓，这笔买入资金约一半的资金量。”该私募人士向沪浙私募基金研究中心表示。“暂时先博个反弹，但对这个票我们还是有信心的，长期会拿一段时间。”而昨日的龙虎榜也显示，在跌停板上有4家公募机构也买入该股。