神马文学网4.16预测与交易
来源：百度文库 编辑：神马文学网 时间：2024/04/28 01:11:42
（ 本章字数：2732 更新时间：2010-1-12 15:49:00 ）
对未来事物的发展方向进行分析预测是人类的本能，社会上各行各业都在对各自行业的未来发展方向进行分析预测，不确定的未来总使人不安，若一切尽在意料之中岂不是一件令人安心愉快的事情，这样人们就可以按计划稳步走向未来，而不至于产生令人不愉快的意外。预测未来、把握未来是自从人类诞生之时起就有的梦想和追求，并且利用各种手段进行的分析预测对各行各业的发展都起到了非常重要的作用，所以，自从交易市场产生之时各种对未来行情的预测分析方法便也同步产生，并且发展至今，也将永远发展下去。分析、预测对投资者来说将至关重要，是进行交易所必不可少的前提条件，然而，不管投资者怎样努力去学习分析预测，就普遍现象来看，市场上总是大部分人在亏损，我也见过许多非常勤奋、非常刻苦的投资者，他们努力的程度足以拿到许多博士学位，可结果还是亏损，这种现象迫使我去思考一个问题，即：预测市场对交易到底有何影响？预测市场对交易到底有多大帮助？预测与交易之间到底是怎样的关系？到底应该怎样理解“预测”二字？
市场的不确定性、价格的快速波动性使投资者对市场会产生一种本能的恐惧心理，同时，追求利润的欲望又促使投资者必须勇敢的进场，这种矛盾状态始终贯穿交易的整个过程，解除这种矛盾的最佳方法就是对未来价格的波动具有把握性，也只有这样，才能实现交易的唯一目的：获利。消除对市场的恐惧和追求利润都会使投资者自觉或不自觉的对市场进行分析预测。
分析预测对交易来讲是不可避免的，也是必不可少的，问题的关键是：如何分析预测？就我个人来看，分析预测有两种模式：
一、投资者自己的分析预测
特点：主观性较强
二、跟据一定的交易模式直接得出交易信号
特点：客观性较强
大部分的投资者使用的是第一种模式，他们相信自己的分析预测，通过分析供求关系、宏观经济、图形构造、各种技术指标，也通过分析各种交易理论来得出市场未来的发展方向，并依此进行交易，这种模式对大多数投资者来讲非常重要，也有可能是他们唯一的分析方法，对交易具有一定的帮助，然而，这也是导致大多数投资者亏损的原因。这种模式并不适合普通投资者使用，对一些大的机构更有效，对一些把期货市场当作避险工具、融资渠道、期现套利的机构更有效，对政府决策部门更有效。因期货市场的保证金制度和交割制度的原因，市场的一个小幅波动就足以使普通投资者亏损累累，甚至淘汰出局；而大的机构只关注市场的总体方向，市场的无序波动对他们影响不大，他们也不太关注，他们不会被市场的一个回调和震荡所击跨。然而，对于普通投资者来讲，因主观性较强所导致的缺陷在市场上则会暴露无遗，并因期货交易的制度成倍的放大，具体来讲有如下缺陷：
1、预测的成功与失败之间没有规律性
你不可能说预测对3次以后，第4次则错，也不可能说预测错4次以后第5次就对，对与错之间没有规律性，也没有稳定性。
2、预测会使自己难以客观
预测会使自己难以客观，当你通过分析得出市场未来的方向之时，你会产生对市场看多看空的情绪，当市场的方向与你的看法不一致时，你的情绪就会变成一种心理障碍，使你处于市场的对立面，从而不承认市场的客观走势，不接受市场的走势，市场上这种坚定的多头空头很多，他们的交易哲学是：你不能市场涨了就看涨，市场跌了就看跌，而应该有自己的看法！我认为这是对市场缺乏深刻理解的表现！因为他们想设计市场走势！这是天大的笑话！过分预测市场会使你处于虚幻之中，难以自拔，从而忽视现实，并产生自我安慰式的亏损交易。
3、正确的预测非常罕见，肯定的预测则不存在
有一句话，说：如果一个人一生之中能够正确的预测对一次，那么他一辈子的财富就享受不完了。请投资者仔细理解品味这句话，和你自己的交易对比一下看看。
4、这种模式的预测对普通投资者来讲，更多的是一种心理安慰和寄托
这种预测只是给了投资者一个进场交易的理由，使他的交易师出有名，成功与否无从把握，对交易者来讲更多的是一种心理寄托。一旦进场心里便没了底，开始不断的看各种交易评论，打探各种消息。看评论、听消息本身对交易者来讲就是一种心理安慰而已，对交易难有什么真正的帮助。人性的脆弱迫使投资者去寻求这样一种心理安慰，这种现象可以理解，但不能用到交易之中，它对交易只有坏处而无好处。成熟的交易者只关注价格，从不关注评论。
适当总结一下：按这种模式进行的交易对交易者本人来讲是一件愉快的事情，因为任何人按自己的想法去做事情总是高兴的，而违背自己的意愿去做事情总令人痛苦，然而，获利是要付出代价的，代价会使人痛苦。战胜自己才能成功人人皆知，但战胜自己是一件痛苦的事情，你必须否定自己的意愿、否定自己的看法，太痛苦了！正是人类追求快乐的本能使大部分投资者陷入这种分析模式而难以自拔，并最终陷入亏损的泥潭。主观性太强是导致亏损的根本原因！你面对的是千千万万的对手，你无法设计未来！你只有保持客观，才能真正融入市场，跟随市场的节奏。客观性对交易来讲非常重要，客观性本身就意味着要否定自己，这正是第二种分析预测模式的特征。
真正成熟的投资者会选择第二种分析预测模式，即根据交易系统得出买卖信号，同时也得出止损点价位，然后相对机械的去执行，这也是他们与普通投资者的区别所在。他们卖出并不是因为他们看空，而是由于交易系统发出卖出信号；他们买入也不是因为他们看涨，而是由于交易系统发出买入信号，他们不根据自己的看法来交易，只注重系统信号。他们对市场没有多空看法，他们是市场的追随者，不是市场的预测者和设计者。他们之所以这样做，是因为交易系统是经过市场长期验证得出的，成功的概率高，并且这样做可使自己对市场保持客观性,不至于产生第一种模式那样的自我安慰式的亏损。
然而，第二种模式不仅交易系统不容易形成，就是有了交易系统，执行起来也相当困难，非常人能做到。交易系统的客观性必然会否定交易者的看法和做法，会与你的交易习惯发生激烈冲突，并且系统本身也有弱点，也有失败的时候，各种来自心理、情绪、外界的因素会干扰你，使你难以执行交易系统。所以，交易系统最好由投资者本人来设计，适合别人的系统不一定适合自己，只有自己形成的交易系统才能很好的执行下去。
主观性较强的分析预测对于普通投资者来讲仅仅是交易的第一步，也是必须经过的一步，对于交易来讲，它只是辅助性的，我们绝不能仅仅停留在此，要想真正获利，投资者必须进入第二种状态，第二种状态才是主导性的，这是一个漫长而艰难的过程，任何行业获利都不容易，交易也同样如此，你应该认识到这一点。
对未来事物的发展方向进行分析预测是人类的本能，社会上各行各业都在对各自行业的未来发展方向进行分析预测，不确定的未来总使人不安，若一切尽在意料之中岂不是一件令人安心愉快的事情，这样人们就可以按计划稳步走向未来，而不至于产生令人不愉快的意外。预测未来、把握未来是自从人类诞生之时起就有的梦想和追求，并且利用各种手段进行的分析预测对各行各业的发展都起到了非常重要的作用，所以，自从交易市场产生之时各种对未来行情的预测分析方法便也同步产生，并且发展至今，也将永远发展下去。分析、预测对投资者来说将至关重要，是进行交易所必不可少的前提条件，然而，不管投资者怎样努力去学习分析预测，就普遍现象来看，市场上总是大部分人在亏损，我也见过许多非常勤奋、非常刻苦的投资者，他们努力的程度足以拿到许多博士学位，可结果还是亏损，这种现象迫使我去思考一个问题，即：预测市场对交易到底有何影响？预测市场对交易到底有多大帮助？预测与交易之间到底是怎样的关系？到底应该怎样理解“预测”二字？
市场的不确定性、价格的快速波动性使投资者对市场会产生一种本能的恐惧心理，同时，追求利润的欲望又促使投资者必须勇敢的进场，这种矛盾状态始终贯穿交易的整个过程，解除这种矛盾的最佳方法就是对未来价格的波动具有把握性，也只有这样，才能实现交易的唯一目的：获利。消除对市场的恐惧和追求利润都会使投资者自觉或不自觉的对市场进行分析预测。
分析预测对交易来讲是不可避免的，也是必不可少的，问题的关键是：如何分析预测？就我个人来看，分析预测有两种模式：
一、投资者自己的分析预测
特点：主观性较强
二、跟据一定的交易模式直接得出交易信号
特点：客观性较强
大部分的投资者使用的是第一种模式，他们相信自己的分析预测，通过分析供求关系、宏观经济、图形构造、各种技术指标，也通过分析各种交易理论来得出市场未来的发展方向，并依此进行交易，这种模式对大多数投资者来讲非常重要，也有可能是他们唯一的分析方法，对交易具有一定的帮助，然而，这也是导致大多数投资者亏损的原因。这种模式并不适合普通投资者使用，对一些大的机构更有效，对一些把期货市场当作避险工具、融资渠道、期现套利的机构更有效，对政府决策部门更有效。因期货市场的保证金制度和交割制度的原因，市场的一个小幅波动就足以使普通投资者亏损累累，甚至淘汰出局；而大的机构只关注市场的总体方向，市场的无序波动对他们影响不大，他们也不太关注，他们不会被市场的一个回调和震荡所击跨。然而，对于普通投资者来讲，因主观性较强所导致的缺陷在市场上则会暴露无遗，并因期货交易的制度成倍的放大，具体来讲有如下缺陷：
1、预测的成功与失败之间没有规律性
你不可能说预测对3次以后，第4次则错，也不可能说预测错4次以后第5次就对，对与错之间没有规律性，也没有稳定性。
2、预测会使自己难以客观
预测会使自己难以客观，当你通过分析得出市场未来的方向之时，你会产生对市场看多看空的情绪，当市场的方向与你的看法不一致时，你的情绪就会变成一种心理障碍，使你处于市场的对立面，从而不承认市场的客观走势，不接受市场的走势，市场上这种坚定的多头空头很多，他们的交易哲学是：你不能市场涨了就看涨，市场跌了就看跌，而应该有自己的看法！我认为这是对市场缺乏深刻理解的表现！因为他们想设计市场走势！这是天大的笑话！过分预测市场会使你处于虚幻之中，难以自拔，从而忽视现实，并产生自我安慰式的亏损交易。
3、正确的预测非常罕见，肯定的预测则不存在
有一句话，说：如果一个人一生之中能够正确的预测对一次，那么他一辈子的财富就享受不完了。请投资者仔细理解品味这句话，和你自己的交易对比一下看看。
4、这种模式的预测对普通投资者来讲，更多的是一种心理安慰和寄托
这种预测只是给了投资者一个进场交易的理由，使他的交易师出有名，成功与否无从把握，对交易者来讲更多的是一种心理寄托。一旦进场心里便没了底，开始不断的看各种交易评论，打探各种消息。看评论、听消息本身对交易者来讲就是一种心理安慰而已，对交易难有什么真正的帮助。人性的脆弱迫使投资者去寻求这样一种心理安慰，这种现象可以理解，但不能用到交易之中，它对交易只有坏处而无好处。成熟的交易者只关注价格，从不关注评论。
适当总结一下：按这种模式进行的交易对交易者本人来讲是一件愉快的事情，因为任何人按自己的想法去做事情总是高兴的，而违背自己的意愿去做事情总令人痛苦，然而，获利是要付出代价的，代价会使人痛苦。战胜自己才能成功人人皆知，但战胜自己是一件痛苦的事情，你必须否定自己的意愿、否定自己的看法，太痛苦了！正是人类追求快乐的本能使大部分投资者陷入这种分析模式而难以自拔，并最终陷入亏损的泥潭。主观性太强是导致亏损的根本原因！你面对的是千千万万的对手，你无法设计未来！你只有保持客观，才能真正融入市场，跟随市场的节奏。客观性对交易来讲非常重要，客观性本身就意味着要否定自己，这正是第二种分析预测模式的特征。
真正成熟的投资者会选择第二种分析预测模式，即根据交易系统得出买卖信号，同时也得出止损点价位，然后相对机械的去执行，这也是他们与普通投资者的区别所在。他们卖出并不是因为他们看空，而是由于交易系统发出卖出信号；他们买入也不是因为他们看涨，而是由于交易系统发出买入信号，他们不根据自己的看法来交易，只注重系统信号。他们对市场没有多空看法，他们是市场的追随者，不是市场的预测者和设计者。他们之所以这样做，是因为交易系统是经过市场长期验证得出的，成功的概率高，并且这样做可使自己对市场保持客观性,不至于产生第一种模式那样的自我安慰式的亏损。
然而，第二种模式不仅交易系统不容易形成，就是有了交易系统，执行起来也相当困难，非常人能做到。交易系统的客观性必然会否定交易者的看法和做法，会与你的交易习惯发生激烈冲突，并且系统本身也有弱点，也有失败的时候，各种来自心理、情绪、外界的因素会干扰你，使你难以执行交易系统。所以，交易系统最好由投资者本人来设计，适合别人的系统不一定适合自己，只有自己形成的交易系统才能很好的执行下去。
主观性较强的分析预测对于普通投资者来讲仅仅是交易的第一步，也是必须经过的一步，对于交易来讲，它只是辅助性的，我们绝不能仅仅停留在此，要想真正获利，投资者必须进入第二种状态，第二种状态才是主导性的，这是一个漫长而艰难的过程，任何行业获利都不容易，交易也同样如此，你应该认识到这一点。