业内内部信息交流（3.19）

业内内部信息交流（3.19）

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按照研究员对天地科技（600582）基本面情况的分析，公司最大亮点在于集团整体上市和出口市场的突破，这两者在2010年都可能有所进展，可予以密切跟踪。
重要等级：★★★★☆
【投资建议】公司及其母公司煤炭科工集团在煤炭开采全产业链拥有极强的竞争力；未来中国在国外可开拓的井工矿市场有望达到国内目前的市场规模；因此，公司未来的出口值的期待。此外，公司在行业整合方面有较大的空间，每天科工集团做大做强动力较强，以公司作为整合平台整体上市是必然选择，建议投资者积极关注！
 
新华百货（600785）09年业绩情况超出预期，在毛利率提升1.5点的基础上，未来仍有上行空间，随着公司成本控制能力加强，未来业绩仍有超预期的可能，考虑到公司在银川地区的垄断地位和物美商业的吸收合并预期，给予买入评级。
重要等级：★★★☆☆
【投资建议】2010年公司业绩仍有超于的潜力，主要可能来自超市家电业务扩张的加速，2010公司将目光更多投向银川周边区域的超市和家电业务的扩张，为配合超市规模的扩大，公司已经开始加快建设吴忠、大武口物流配送基地。此外，公司另一大亮点是物美商业的回归，2008年7月公司曾启动向物美控股定向增发收购物美商业40.8%股权的重大资产重组，但由于资本市场波动剧烈，历时半年计划搁置，随着资本市场日趋成熟及物美商业扩张所需资金支持，大股东仍有可能再次启动定向增发，迎接物美商业回归；建议投资者逢低关注！
 
随着国内电脑消费普及率提升，宏图高科高速成长才刚刚开始。预计2010-2011年EPS分别为0.61元（零售0.40元）、0.79元，目前扣除所含华泰证券市值7.30元及地产净利润折现约1.5元后，零售主业对应估值只有18倍，给予强烈推荐评级。盈利预测调高是公司股价表现的催化剂。
重要等级：★★★☆☆
【投资建议】公司是国内IT连锁企业，目前中国中西部与东部的IT消费差距巨大，IT产品在二三线市场销售有望爆发，公司未来新开门店主要向二三线城市倾斜，2010年新开50家门店基本分布在二三线城市；随着政府刺激消费政策的继续推进，公司有望获得较大收益，高速成长可期；建议投资者适当关注！
 
中工国际（002051）资产注入有望取得突破，目前准备向证监会报送材料。但本次注入的资产中农机09年净利润1.4亿，剔除4000万的债务重组收益后的利润为1个亿。2010年对公司来讲是整合年，届时对中农机业务结构进行梳理，把部分高毛利同时也是高风险的业务砍掉，净利润将会下滑。从集团发展角度出发，分板块整体上市较为合理。目前，集团旗下的工程板块资产有中国机械工业建设工业总公司和中国通用机械工程总公司以及机翔房地产公司，作为集团唯一的工程板块已上市平台，中工国际未来资产注入预期仍较强，但时点存在不确定。
重要等级：★★★★★
【投资建议】公司于09年7月24日公布资产重组预案，标的为中农机本部的核心资产及两家子公司股权。根据重组预案，完成后公司收入规模将扩大约50%，每股净资产由当前的5.54元提升至6.62元，预计重组目标资产2009、2010年可实现净利润分别为7,416万元和6,823万元。根据目前的项目进展，后继两家子公司资产注入速度也将加快，建议投资者积极关注！
 
金陵饭店（601007）09年业绩超预期增长，尽管短期来看，在盈利层面上公司缺少强有力的增长，但随着未来两年新陵饭店、天泉湖项目相继投入运营，公司的资产价值将得全面的展现。根据2009年公司整体运营效率提升，调整公司2010-2012年每股盈利预测至0.296元、0.335元和0.40元，目前动态市盈率处于旅游板块的低端。鉴于世博会客源对周边城市分流的积极影响和市场对于天泉湖项目旅游资源项目全面启动可能形成的良好预期，上调公司投资评级至“买入”。
重要等级：★★★☆☆
【投资建议】天泉湖项目是公司着力打造的集高端酒店、生态旅游、休闲度假、商务会议、养生养老为一体的复合型高端生态旅居目的地。该项目有望在2010年第二季度开工建设，将放大公司品牌增值力、开创新的盈利空间。新金陵项目是集超五星级酒店、高档智能写字楼、会议展览、精品商业于一体、建筑面积达16.5万平方米的城市高端综合体，该项目将进一步提升公司的行业领先地位。这两大项目建成后，公司资产质量将获得全面提升，建议投资者密切关注！

据传：中工国际(002051)资产注入即将突破(正向证监会报材料)，但本次注入资产2010年是整合年，利润同比会有所下滑：即将注入的中农机09年净利润1.4亿，剔除4000万的债务重组收益后的利润为1个亿。公司在2010年将对中农机业务结构进行梳理，把部分高毛利同时也是高风险的业务砍掉，净利润将下滑，公司预计是0.86亿元。8名高管在3月的4号、5号两天仅有的时间里窗集体买入总计17.7万股，成本27.2-27.6元，人均逾60万，锁定期2年。集团的发展思路是分板块整体上市。兄弟公司CMEC(占据集团的1/3)与公司从业务性质来说并无本质区别。CMEC港股上市遇阻的根本原因我们认为主要是无法解决同业竞争。对公司来说，董事长从公司出去再加上是集团唯一的工程板块已上市平台是优势。不过，张总说目前CMEC仍在谋求IPO。集团旗下的工程板块资产有中国机械工业建设工业总公司和中国通用机械工程总公司以及机翔房地产公司，未来资产注入预期仍较强，但时间不确定。有关情况仍待查证。

据传：本月初，武汉市国资委透露，将对国有资产控股的上市公司壳资源；进行重大重组，将集中优势资源，把武汉重工集团、武商联集团、商贸控股、港务集团等，打造成武汉市现代装备制造业、现代商贸流通业和现代物流产业的“龙头”，首批目标是武汉重工集团和武商联集团进入全国第一方阵。针对“差钱”这一国有企业面临的困境，武汉将通过扩大企业债、中期票据、融资租赁等缓解融资难，而上市公司的壳资源将成为重要融资方式。目前，武汉国资控股上市公司共有7 家。武汉市国资委将对具备融资资格但长期未融资的闲置壳资源进行重组，对丧失融资功能的壳资源，借鉴其他城市的作法探索实施壳资源再造。综合以上分析，市场人士认为湖北板块有潜力成为区域主题投资板块之一，建议重点关注：祥龙电业(600769)、福星股份(000926)、武汉控股(600168)、武汉塑料(000665)、武汉中商(000785)、人福科技(600079)等个股。

据传：合同能源管理破茧节能容量达4000亿。目前涉足节能领域的上市公司有从事建筑节能的泰豪科技(600590)、同方股份(600100)、延华智能(002178)；从事电机节能的智光电气(002169)、荣信股份(002123)；从事输配电节能的置信电气(600517)、安泰科技(000969)；从事IGCC业务的华光股份(600475)；生产余热锅炉的海陆重工(002255)；生产节能灯的华微电子(600360士兰微(600460)、法拉电子(600563)、长电科技(600584)和三安光电(600703)等。

据传：生益科技(600183)：前受到电子业下游旺盛需求的推动，CCL和PCB的产能吃紧，同时该类产品成本中的金属铜也是重拾升势，具体见下面图表，台湾业者从年初开始每月保持调价，平均每月提价3-5%不等，到目前为止已经上调价格20%左右，而相关个股也涨幅惊人，台湾的所有CCL股票平均涨幅25%，最近一个月国内有滞后，国内受益股600183，有基金准备进场。

据传：国家电网于3月18日进行第二次智能电表的招标，长城开发(000021)是国内最大智能电表生产商，据消息人士透露长城开发(000021)最受益，此次中标一个多亿。

据传：上午大虹桥概念股开始走强，其领军品种当属苏州高新(600736)，另外同属大虹桥概念且具备上海世博和物流概念的长江投资(600119)有游资在关注。

据传：云维股份(600725)目前正在洽谈收购新的煤矿，将在年报之后有所突破。
据传：ST国中(600187)周一召开股东会，讨论定向增发购买资产，即将摘帽。

据传：周五中金开房地产推介会，下周的策略，中金开始全面翻多了。
据传：襄阳轴承(000678)长江期货借壳上市。

据传,重庆登康口腔护理用品股份有限公司将借壳上海三毛上市

据传,鲁银投资重大资产注入，即将停牌

据传,中材国际与印度Heidelberg集团签署水泥项目协议

据传,南玻A将公告1季报预增300%以上

据传,*ST张铜与沙钢集团重组获证监会有条件通过

据传,云天化被认定为重庆市2009年度“国家高新技术企业”

据传,国家发展改革委已核准宁钢项目的重组申请，由杭钢、宝钢联合重组宁钢，宝钢将占股56.15％

据传,潍柴动力将于下月初公布定向增发方案

据传,英特尔公司拟收购中国闪存企业朗科科技。拟现金直接获得控股权

据传,长江通信：武汉经济发展投资集团借整体上市

据传,证通电子手机支付RF-POS，LED 路灯和自助终端将成为业绩新的“三驾马车”，未来业绩看好

据传,上海地产集团将于上半年启动借壳中华企业整体上市计划

据传,苏州鹏云置业集团欲收购贵绳股份部分股权

据传,长城开发国家电网于3月18日进行第二次智能电表的招标，长城开发是国内最大智能电表生产商，据消息人士透露最受益，此次中标一个多亿

据传,双汇国际将整合双汇集团及双汇发展，欲整体上市

据传,湖南有色金属控股集团将把五矿期货和南昌钨硬质公司注入*ST中钨

据传,中国石化与一重集团签订总值超过10亿元的加氢反应器订货合同

据传,深圳市通产包装集团将借壳通产丽星整体上市

据传,啤酒花大股东新疆蓝剑嘉酿投资有限公司41%的股权转让给"嘉士伯啤酒厂有限公司"的股权转让事项获得商务部批准

据传,俄罗斯科学院西伯利亚分院伊尔库茨克能源研究院将向宝胜股份采购超导电缆

据传,法国乔达国际集团将于怡亚通签署战略合作协议

据传,福星股份未来武汉城中村改造空间较大，公司具有独特的竞争优势。

据传,新华百货将受益于区域经济发展带来的消费增长和适度竞争导致的零售业态升级

据传,熊猫烟花接到上海世博会烟花大订单

据传,大唐电信：国金证券毛峥嵘发布报告表示，随着电子阅读器的产能释放、电信运营商的大规模投入以及传统图书发行商的积极转型，2010年中国电子阅读市场有望实现爆发式发展

据传,云维股份目前正在洽谈收购新的煤矿，将在年报之后有所突破。

据传,华谊兄弟申万首次买入评级，目标价格70元

据传,许继电气去年向集团定增购买换流阀等资产，预计今年5-6月此项工作将完成，届时集团的输变电相关资产将全部注入上市公司

据传,世荣兆业粤澳两地政府已决定共同制定《粤澳合作框架协议》

据传,黄山旅游：黄山市旅委下发的文件，2010年黄山市将从上海世博会的7000万游客中争取约7%即520万人次来黄山旅游，其中黄山旅游需完成90万人次的揽客任务。

据传,南宁糖业：云南全省甘蔗受灾面积340万亩，其中干旱320万亩，霜冻18万亩，约占全省甘蔗总面积的80%，损失甘蔗350万吨，产量大幅减少；广西糖企提前收榨，糖产量下降。

据传,特变电工近日国家发展和改革委员会核准新疆与西北地区的电力联网工程—750千伏哈密—安西输变电建设项目，一系列动作表明，新疆750千伏电网建设已全面拉开，新疆正迈入“电力高速公路”时代。

据传,三网融合试点方案预计5月出台6月启动：可能受益于三网融合的上市公司包括上游内容提供商奥飞动漫、华谊兄弟；中游网络提供商歌华有线、天威视讯、广电网络、电广传媒、中信国安、东方明珠；中游服务提供商拓维信息以及下游设备制造商同洲电子、金亚科技、长电科技、四川湖山

据传,合同能源管理破茧节能容量达4000亿：目前涉足节能领域的上市公司有从事建筑节能的泰豪科技、同方股份、延华智能；从事电机节能的智光电气、荣信股份；从事输配电节能的置信电气、安泰科技；从事IGCC业务的华光股份；生产余热锅炉的海陆重工；生产节能灯的华微电子、士兰微、法拉电子、长电科技和三安光电等

据传,泰国电力局计划修建5座核电站：据泰国《世界日报》报道，泰国国家电力生产计划修订委员会纳阿坤表示，能源计划及策办事处举办“2010年-2030年泰国电力生产计划（PDP 2010）座谈会”，听取各方对该计划的意见，作为修订参考。有报导指出，电力局提出的PDP 2010计划，拟定未来20年发展计划，总投资4.3万亿铢，其中产电预算3.56万亿铢，输电预算7550亿铢。目标是在2030年底，电力产能达661亿6700万瓦，而且修建5座发电机组10亿瓦的核电站，20座热能发电站，13座煤炭发电站等。PDP 2010计划中提出2个方案，如果国内生产总值（GDP）高，目标产能提到706亿6900万瓦，煤炭发电站增至14座，同时增加3座天然气发电站。假若GDP不高，将增加收购国外电力，减少煤炭发电站为11座，天然气电站2座。该计划中还考虑天然气供给因素、以及研究降低室气体排放问题，所以有必要发展核电站及清洁能源。