理财理念方法1

来源:百度文库 编辑:神马文学网 时间:2024/03/29 22:57:17
                       记得小时候常听大人说:傻人有傻福,想必和古人口中的大智若愚是一个道理。今天看来这条黄金定义还是有其亘古不变的道理的。或许以下这些傻瓜定律会对你的理财有一定的提示作用。 

   过完了中秋长假,九月就剩下最后一个交易周了,而且仅有四个交易日;况且十月因为国庆长假仅剩下三周的交易时间。“金九银十”成色到底如何呢?

  你是股市中正常的傻瓜吗?

  先出一个题目:如果某日,你下班后照常等公车,但半个多小时过去了它还没来,很显然路上出了什么事情。这个时候,你的同事小白也过来等车。他看到你的状况就提议一起打车回家。你觉得这未尝不是个好主意,但是细说下来才发现自己的方向和小白恰好相反,一起是不可能了。小白犹豫一下,然后决定自己打车走了。你呢?如果从这里打车回家要花30元钱,乘公交车需要2元钱,你会如何选择?

  看看大多数人的回答,是否和你一样。通常大家会来计算,我既然已经等了很久,也不差这一会儿,所以继续等下去。也许真的10分钟后,车来了。你和一起等待了很久的人群拥挤地回到家里。虽然时间很晚,你也挤得比较疲惫,但是你仍然为自己节省了28元钱而感到高兴。

  你的答案是这样的吗?如果是,那么你就是被奚恺元先生称作“正常的傻瓜”的那些人之一。你遵循着自己非理性的感受,却忘记了理性地计算自己的生活。

  别不服气,先介绍个概念给你——“沉没成本”。沉没成本是指那些已经发生但又不可收回的支出,包括金钱、时间、精力等。行为决策理论专家发现,人们在决定是否做一件事的时候,不仅看此事对自己有无好处,还要看过去自己在此事上是否有过投入,这被称为“沉没成本误区”。

  比较常见的例子是,一个家庭希望孩子学钢琴,花了不少钱给孩子买了钢琴,结果没几天小家伙就厌倦了,不愿意再动手摸琴。家长看到投资要成为废品,很焦虑,于是找来家庭教师,同时,又给孩子报更贵的班,并且使用逼迫手段。到了最后孩子对钢琴的态度变成了反感,甚至对音乐也充满怨恨。我们看到,家长们因为冲动投入而陷入了沉没成本的深渊,甚至不惜牺牲掉孩子的兴趣和快乐,沉没成本误区让他们完全忘了自己当初买钢琴的初衷——促进孩子健康快乐的发展!

  再想想上面的乘车事件,你是不是有所感悟呢?既然前面已经投入了那么多不可以收回的时间,你完全可以结束这样不确定的等待,让自己舒服地尽快回家去。但是,你和小白不同的,偏偏是前面的付出。所以,你更容易因为前面的等待而继续等待,而不是根据现实的情况来作出选择。

  当然,我也是“正常的傻瓜”之一。前段时间去做名片,图近,就在附近找了一家店。结果印出来一看,背面色彩花成一片,显然印刷的机器有问题。老板一再道歉,表示可以帮我重印,虽然对这家的服务已经很有怀疑,但是想到自己已经在这里印了,也就同意了。等了两天,去店里看,老板说印刷的机器坏了,很快就好。我心里不高兴,但想到已经到了这一步,就等下去吧,反正也没几天的工夫,所以警告了一下就走了。又过了两天,我再去询问,老板说修好了,但刚刚又坏了,我的名片只印了一半。我火冒三丈,却也没有办法,只好再等。终于,在我忍无可忍的时候,名片印好了。虽然看起来,还是不那么如意,但是我已经不打算再和他们耗下去了,就这样我拿着一盒别别扭扭的名片结束了我的“沉没成本”噩梦。

  每个正常的人都有过“正常的傻瓜”的一面,一边看着奚恺元的《别做正常的傻瓜》,一边盘点自己和身边人的生活种种,我感慨不已!

  前一段股票狂跌,一个朋友坚持不住,终于在低点清仓。他卖完之后不久,股市又出现了回暖的迹象,朋友懊悔不已,立即建仓,又买回原来的股票。我很奇怪,问他为何又投资原来的股票?他说自己其实很看好这几股,只是当时下跌太快……

  损失给人们带来的痛苦往往比因等值收益而获得的快乐更大。“损失规避”使我的股民朋友就是在面对损失的时候失去了理性,放弃了自己本来看好的股票。虽然他很崇拜巴菲特,虽然他常常宣讲长线投资,但是在损失面前,他仍然没能保持住自己的理性。

  人生里这样的故事太多,有时候人生本身就是这样的一种投资决策。一个大学同学,上学的时候就不喜欢自己的专业,就业时迫于压力还是从事了相关工作。从上班的那一天起,他就在说跳槽,可是至今,8年过去了,他还在那个职位上痛苦着、抱怨着。每当我问起他为什么不走的时候,他的理由都会是“已经做了这么久了”、“年龄大了”!

  人们总是会把注意力放在直接的损失上,却常常忽视自己的机会成本。在等待的岁月里,其实许多机会都已经过去了,人生的激情也慢慢耗尽,更不要说那些不痛快的情绪。

  你是打算做“正常的傻瓜”,还是理性的决策者呢?

  当然也要说明一下,我们那些“正常”的感性有时候也是可以利用一下来使自己生活得更好的。比如:一次性地交一个月的健身钱,促进自己坚持锻炼。还有你知道如何可以留你的男朋友在身边吗?那就是多让他花钱给你买各种东西。当他想到自己已经投入了那么多的恋爱成本时,他就会觉得分手是件很划不来的事! 傻瓜投资术不怕不赚钱 逢低加码投资的五窍门  定期定额这样的投资方式,因为简单不繁复,因而被人称之为"傻瓜投资术"。不过,根据业者深入研究,定期定额可没有大家理解中的那么傻,有不少投资窍门可以提高投资效率与报酬率。简单归纳起来,有5大招式可供投资人学习参考。台湾《Smart智富》第118期刊文作了分析,摘编如下:

  第1招 逢低加码 2步骤提高报酬

  严格说来,这是一门老道理,几乎所有的投资人都知道市场下跌时应该要进场,但是真的有信心这么做的人,少之又少。

  从20几年前就开始卖海外基金的兆丰国际商银协理孙芳珠,便以惋惜的口吻说,在这么久的时间里,真的很少看到一般投资人在市场下跌时,定期定额会加码买进。逢低加码是个提高定期定额投资报酬率的好方法,不用很可惜,若投资人可以学习运用,投资效率必定会提高。

  在实际操作上可分为2步骤执行:

  步骤1 先考虑3件事

  1. 投资标的前景是否良好。

  2. 股票市场下跌是否已逐渐量缩止稳。

  3. 市场气氛是否相当悲观。

  若投资标的前景无虞,股市逐渐止稳,市场气氛不再悲观,就是可以逢低加码.的时候。

  步骤2 决定加码方式与金额

  孙芳珠说,投资人可以1次提高扣款金额,也可改变扣款次数由每月1次变成3次,完全依照个人财务情况决定即可。

  第2招 套牢基金不停扣 用时间换取反弹

  当市场不好时,定期定额绩效难免受到影响,尤其是投资人若累积的时间不够长,或市场长久处于表现不佳的情况下,定期定额投资的基金还是会被套牢。

  此时应该继续扣款吗?还是应该转移市场?是很多投资人心中的疑问,尤其是看到报酬率连几个月都赤字时更焦虑,孙芳珠表示,这时可以先厘清以下问题再来确定怎么做:

  全球市场是处于空头趋势或多头走势的修正?

  若是前者,等于是所有的基金都有可能同样面临套牢命运,投资人不必停扣,更没有必要转换基金从头开始。若为后者,表示市场仍处于多头,投资人若因为一时的套牢就停扣,将非常可惜。

  该基金投资的产业或区域,基本面有否转变?

  若基金所投资的产业或区域的股市下跌,属于良性修正,基本面未转坏,投资人应该持续扣款,甚至把握机会利用单笔加码买进。反之,若是基本面出了问题,这时候投资人才应该考虑把手上的套牢基金,转换到其它未来较具上涨潜力的基金。

  第3招 借重资产配置 稳定投资绩效

  富兰克林投顾研究部副总经理罗尤美指出,一般人在定期定额投资基金时,以为能分散进场时点,降低基金单位的平均成本,所以选择波动程度越剧烈的基金越好,这样才能拉大将来基金走升时的获利空间,但事实上不然。

  罗尤美发现,比较容易出现套牢的基金,多半是波动度高的单一国家或单一产业型基金,因为产业有景气循环,有的产业会被趋势淘汰。而单一国家则容易有政经危机风险,例如,1997年发生亚洲金融风暴后,很多单一国家基金的表现连续好几年都非常惨淡,像马来西亚基金,因为规模太小而被清算。

  台湾银行副总经理魏江霖则提供3点心法,供投资人参考:

  1. 了解投资属性:每档基金风险与特性差异甚大,投资人应依投资属性选择。

  2. 设定投资目标:理财需求不同,选择的基金也不同。

  3. 考虑风险承受度:30岁以下风险承受度高,可选择积极型投资组合;随着年龄增长,可调整较稳健的组合;到达退休阶段则适合保守的投资组合。

  第4招 卫星基金设停利点 获利才能锁住

  罗尤美指出,假如投资人是选择单一国家或单一产业作为卫星基金的话,一定要设立停利点,一有获利就了结出场,如此一来比较能确保投资战果,而且最好能深刻认识该国的经济基本面,同时随时掌握市场的最新动态,才能提高获利的胜算,否则长期定期定额投资的结果可能是"愈陷愈深"。

  以日经225指数为例,自2000年以来至年底,连续每月定期定额投资的结果,虽然年平均报酬率接近3%,仍呈现正数,但是这样的报酬率仅勉强与通胀数字相抗衡而已,对于累积财富并无太大帮助,所以卫星基金务必设好停利点,范围从15%到30%都可以,视投资基金而定。

  第5招 月初扣款 报酬优于月中、月底

  很多投资人在决定定期定额投资后,都会遇上一个问题:到底月初、月中、月底哪一个时间点,作为扣款时间最好?答案是:选择月初扣款比较好,会让你多赚1到2个百分点!

  严光辉解释,会出现这样的现象,主要原因是月初股市通常处于低点,月底因为投资法人作账关系而处于高点有关。根据富兰克林投顾试算,2004年以来,月初、月中、月底定期定额投资印度孟买指数的结果显示,虽然长期下来报酬率差异幅度不是很大,但很明显的是,定期定额月初进场的投资报酬率,几乎都优于月中与月底1到2个百分点不等。

  这点小小的锱铢必较,至少可以抵销一些例如手续费等投资成本,也算有帮助。笨办法让你成为有钱人  为新沙发配新椅子,为新椅子配新桌子,为新桌子配新家具,为新家具配新房子,有些人就这样一步一步走到了破产。泰勒·巴纳姆出身卑微,从杂货店店员起家,后来创立了世界上最大的联合马戏团,成为世界上最有钱的人之一。他的财富理念和积累财富的方法与众不同。他给我们指出了一条创造和积累财富的最简单可靠的方法,认真听听这位白手起家前辈的教导,相信对任何人都不无裨益。

  最多舒适,拒绝奢侈

  致富的方法中包含一个最简单的方法,那就是量入为出。正如米考伯先生(英国作家狄更斯小说《大卫·科波菲尔》中的一个人物)所说:“一个人,如果每年收入20镑,却花掉20镑6便士,那将是一件最令人痛苦的事情。反之,如果他每年收入20镑,却只花掉19英镑6便士,那是一件最令人高兴的事。”你或许会说,“这个道理我们知道。这叫做节约,就像吃蛋糕,蛋糕吃完了就没有了。”但是知道是一回事,能不能身体力行又是一回事,很多人就是在明知这个道理的情况下破产的。

  节俭总是意味着收大于支。旧衣服可以再穿一穿,新手套可以暂时不买,食物可以不必太讲究,房子可以住得小一些,能自己做的事情就不要雇别人来做。在这样的情况下,除非出现意外,否则一个人终其一生,肯定可以积攒一笔不小的财富。这一分钱,那一块钱,如果存起来,加上利息,就会不断增加。如果你再懂得合理的投资和理财,比如在适当的时候投资房地产,将存银行的钱换成国债以获取更高的利息,那么,你的财富的增长速度将会更快。我建议你从现在开始,准备上一个小册子,画上表格,记录下你的每一笔开支。表格可以分为三栏,一栏为生活“必需品”,一栏为“舒适品”,再一栏为“奢侈品”。不久你就会发现,你花在舒适品或者奢侈品上的钱,远远超过生活必需品,有时候会超过10倍不止。这样的花费其实是没有必要的。富兰克林博士说:“是别人的眼光而不是自己的眼光毁了我们。如果世上所有的人除了我都是瞎子,那我就不必关心什么是漂亮的好衣服,什么是华丽的家具了。”就算这个世界上根本没有瞎子,你也不必为了愉悦别人的眼光而跟自己的钱财过不去。依靠超过能力的消费来维护面子,打肿脸充胖子的做法是不可取的,一旦事情的真相被揭穿,反而会让人更加瞧不起。

  警惕为鞍买马

  我有一位十分富有的朋友,在他因为一笔生意赚到一笔大钱的时候,给家里买了一个考究的新沙发。光那个沙发,就花了他3万美元!沙发运来了,却发现茶几不配套,于是又更换茶几,然后是桌子、椅子,一直到最后将整个家具全部都换掉了。这时却又发现,和容光焕发的新家具比起来,房子未免显得太老太旧。于是拆掉旧房,盖上和新家具相配的新房。“就这样,”我的朋友说:“为了这个沙发,我的花费加起来竟然达到30万美元。然后为了维护它,我每年还得花11万美元。想想在此之前,我每年只要花上几千美元,就可以过得相当舒服,而且没有那么多烦恼,没有那么多要操心的东西。这个沙发最后差点将我拖到破产的边缘,要不是我悬崖勒马,又在朋友的帮助下赚了几笔钱,我就彻底的完了。从此我下定决心节制花钱的欲望,开源节流,我再也不会做这样为鞍买马的傻事了。”

  这位朋友不再做这样的傻事了,可是还有许多的朋友每天都在重复做着同样的傻事。比如买了一件新衣服,于是要配上相应的项链、手表、手提包,相应的裤子、皮鞋,然后要更换相应的车子,再往后要上符合身份的饭馆……这样的消费是没有穷尽的。就算是一个本来很富裕的人,以这样的方式去消费,也很快就会将家财荡尽,就像我那位朋友那样。何况有些人本来就不太富裕。

  小心为消费负债

  刚刚开始独立生活的年轻人尤其要小心避免债务。负债会轻易剥夺一个人的自尊,甚至使人们自己鄙视自己。当债主上门要债时,你却无钱还债,死皮赖脸,久而久之,你就会变成一个无赖,不知尊严为何物。曾经有一个乡下的富翁教育他的儿子说:“约翰,千万别去赊账,非赊不可的话,就去赊点粪肥,它们可以帮你还账。”这话的意思是说,如果你万一要赊账要举债的话,也应该是为了投资,为了赚更多的钱,积累更多的财富。如果仅仅是为了吃吃喝喝,穿好的吃好的,住大房子,开好车子,在人们面前打肿脸充胖子,那么千万不要去举债。我很不理解,有些人竟会为了奢侈消费去借债,为了买一件裘皮大衣,为了换一辆新的更好的车子去贷款去负债,这真是愚蠢。等到没钱了的时候,你就会发现,原来能够量入为出是多么幸福,简朴的生活同样可以充满甜蜜的滋味。

  付出总会有回报

  不论你有多么辛苦,也不管你有多么疲劳,都不要把应该现在做的事情推到以后去做,哪怕只是推迟一小时。有多少人只是依靠勤勉就取得了人生的成功,而他们的邻居却为了每天多贪睡几个小时穷困一生。斗志和勤奋,是成功人生必不可少的两个因素。

  自助者天助。有些人只是成天坐在那里,抱怨这个,抱怨那个,抱怨别人都有机会发财而他却没有机会。在大多数时候,机会不会从天上掉下来。我曾经听过一个故事,是关于先知穆罕默德的。据说有一天晚上,穆罕默德带着信徒和随从在沙漠中露营,听到身心疲惫的信徒和随从在交谈:“我可不会再拴骆驼了,让真主去管吧!”“不、不,不能那样。”先知说:“应该先拴住骆驼,再交给真主安排!”

  尽自己所能去做,再相信天助,或随便你把它叫做什么。但别忘了尽自己最大的努力去做!别老想着花别人的钱  有个年轻人,走路干活都显得懒洋洋的。有一次我问他:“你为什么一天到晚老是一副无精打采的样子呢?”那个年轻人读过书,受过很好的教育,有很高的学历。他说:“我受那么多的教育可不是为了最后来给别人当伙计的。我得自己干,自己当老板。”我说,“这很好呀。那你为什么不从现在就开始自己干呢?”他说:“我没有启动资金。”“那么你这样就会有启动资金了吗?”“我在等待。”“你在等待什么?”“等待我的启动资金。”
接着他就告诉我,他有一个年迈的姨妈,非常有钱,“她没几天好活的了。要是她不能够马上就死,那我会再去找其他一些富有的老家伙。他们会借给我几千块钱,那样我就可以开始了。只要拿到启动事业的资金。我一定会干好的。”他怎么会有这样的想法?我真是不敢相信!别说他这样是否真的能够拿到事业的启动资金,就算是拿到了,我也不相信他能够干好。没有经过磨难得到的资金是不牢靠的,这就是钱来得快去得也快的道理。在这样的情形下,他并不会知道金钱的真正意义,金钱的真正价值。没有自我约束、纪律、节俭、耐心、毅力,总是指望着以别人的钱而不是自己的积累去开创一番事业,这样的心态是可怕的,也不可能获得成功。这位年轻人所指望的那些老人,比如他的那位姨妈,是如何获得成功的?据我所知,在我们国家富裕的老人中十个有九个是穷孩子出身,白手起家。他们依靠的是自己坚定的意志、决心、努力、执著、节俭,以及良好的习惯,才获得成功的。在他们渐渐发迹的过程中,他们将钱小心地积攒下来,才成就了他们晚年的富裕,这也是积累财富的最好方法。

  不要指望天上掉馅饼!不要老想着花别人的钱!己所不欲勿施于人!这是我对这位年轻人的忠告。

  集中所有力量

  执著地敲打一只钉子,使劲地敲,直到它最后钻得很深很透。关注一项事业,坚持干好,直到成功,或者直到经验告诉你可以放弃。当一个人的精力没有分散,全都执著于一项任务,他的头脑会一直想着如何改进这项任务,那他一定会不断提高。可是要是脑子同时装满了十几个不同的项目、任务,那专注力也会开小差,离他而去。财富也就那么从手中滑落,所以请记住,当你在做一件事情时,要集中你所有的力量,尽心尽力地将它做好。在做好这件事情以后,再去做下一件事情。正如老话所说,打铁要一片一片地打,不能全部放在一起打,全部放在一起打,你最后得到的将只会是一堆废铁。小心这样的朋友

  当一个人有钱以后,我们通常可以看到,他身边马上会聚拢一堆人。这些人都自称是他或她的朋友。他们教他怎样打牌,怎样吸烟,怎样识别各种不同品牌的雪茄和葡萄酒,总之,都是让他往外掏钱的玩意儿。辛苦赚来的钱很快就在这些朋友的“关怀”下被挥霍一空。有时候他们也会告诉你在哪里哪里,有一个如何如何好的机会,“保证你能大赚一笔!”结果为了赚到几千块钱的意外之财,你可能损失几万块钱。

  这些朋友最擅长的就是对你进行吹捧,在这样的吹捧下,很多人很快就会忘乎所以,以为他们真的有点石成金的金手指,是无所不能的大神仙。你可能听到他们中的一位说:“哎呀,对这门生意我一窍不通,只有你能教我。”于是你慷慨地教他,全然忘了你自己对这门生意同样一窍不通,并且在对方的甜言蜜语下,慷慨地投入1万元,继而追加到2万元、3万元,一直到你最后彻底破产,你才幡然醒悟,可是这时为时已晚。这时候你才明白自己原来不是大神仙,也没有点石成金的金手指。过去的那些“亲密”朋友这时候却一哄而散,只留下你一个人在那里孤孤单单地品尝失败的滋味。这样的事情我见得已经太多太多了,而且相信今后还会见到更多。

  千万不要糟蹋自己辛辛苦苦赚来的金钱。当你有钱了才来到你身边的朋友,紧紧跟随你的朋友,将你夸得跟朵花似的朋友,而在你没钱时,在你未发迹之前踪影不见的朋友,都不是真正的朋友。你要小心这样的朋友!

  不要吹牛

  有些人身上有许多愚蠢的习惯,其中有一项就是吹牛。钱还没有赚多少,就到处乱吹,百万富翁吹成千万富翁,千万富翁吹成亿万富翁。他们这样做非但不会有什么收获,反而时常会让他们陷入无可奈何的窘境,到时候,有人求你借钱怎么办?你借还是不借?有人要求你超出你能力的捐献赞助怎么办?你是捐还是不捐?所以,以我的经验,千万不要吹牛,吹牛有百害而无一利。从小了说,吹牛可能使你丧失名誉,严重一点,你可能无端地为自己的事业制造许多的障碍,而这些障碍本来是不应该存在的。

  保持正直的操守

  正直操守比钻石和金钱更珍贵。有个老迈将死的吝啬鬼对儿子说:“一定要去赚钱,能诚实的赚钱就赚诚实的钱;不能的话,也要赚钱,无论如何就是要赚钱。”这个建议不仅邪恶无比,令人厌恶,而且集中体现了愚蠢的精髓。实际上他就好像在说:“如果你觉得诚实挣钱不那么容易的话,那不诚实的钱赚起来倒不难,那不妨去赚不诚实的钱吧。”可怜的蠢家伙,他并不知道,生活中最难的事莫过于不诚实地挣钱。一个不诚实的人在商场上根本就藏匿不了多久,很快就会被人发觉,而一旦被人发觉,那么通向胜利和成功的大门就将对他关闭:对于这样一个没有原则,不择手段的人,人们不得不心存疑虑,担心受骗上当,担心和他来往会玷污自己清白的名声。